היכן למצוא משקיעים וכיצד? איפה מוצאים משקיע לעסק קטן, לסטארטאפ, לפרויקט?

2024 מְחַבֵּר: Howard Calhoun | [email protected]. שונה לאחרונה: 2023-12-17 10:27

פתיחת עסק מצריכה במקרים רבים השקעות משמעותיות. הון מתאים יכול למלא תפקיד מכריע בהבאת סטארטאפ לשוק מבטיח בזמן, בשיפור ההכרה שלו בסגמנט, בהרחבת הגיאוגרפיה שלו ובמודרניזציה של הייצור. איפה באמת אפשר למצוא משקיע? איך לבנות איתו מערכת יחסים אמון?

לאיזו מטרה הם מחפשים משקיע?

לפני ששואלים את השאלה היכן למצוא משקיעים, יש צורך להחליט על המטרה שלשמה יש לבצע את החיפוש אחר שותפים. ככלל, משימה זו נפתרת על ידי הבעלים של מפעל מסחרי. הוא זקוק לסיוע המשקיע עקב הימצאותו של סכום כסף לא מספיק העומד לרשותו האישית על מנת להוציא לפועל את הפרויקט העסקי במלואו. משקיע עשוי להיות מעוניין גם במתן סכום המימון הדרוש על מנת ליהנות בהמשך מצמיחת מחזור המכירות של החברה.

מהם המנגנונים לבניית קשרי משקיעים?

כמו כן,לפני שחושבים היכן למצוא משקיעים, יזם צריך להחליט על המנגנונים הרצויים לבניית קשרים עם שותף. ייתכן שיהיו כמה.

ראשית, מערכת יחסים של יזם עם שותף שמוכן לספק מימון יכולה להוות השקעה ישירה. מנגנון זה כרוך במתן כספים לחברה בתמורה להשתתפות שותף בניהול ישיר של הארגון, בקביעת אסטרטגיית הפיתוח העסקי.

שנית, ניתן למשוך מימון בתנאים של השקעה בתיק. מנגנון זה מניח כי השותף, תוך השקעה בפיתוח עסקי, רוכש גם הוא חלק בבעלות על החברה. במקרה הראשון, היתרון של המשקיע הוא להשתתף בניהול מיזם בעל פוטנציאל גדול ולהיות חבר משפיע בקהילה העסקית. בשנייה, השותף, במקרה של צמיחת החברה, מקבל הזדמנות להגדיל משמעותית את ההון שלו.

סוגי משקיעים

ניואנס נוסף שיזם צריך ללמוד לפני שהוא מחליט היכן למצוא משקיעים הוא לשקול את הפרטים של הפעילויות של שותפים שמוכנים להשקיע בעסקים אחרים. הנושאים שהופכים למשתתפים ביחסי המשפט הרלוונטיים יכולים להיות מיוצגים על ידי: יחידים, ארגונים. שניהם, בתורם, מסווגים למשקיעי סיכון וכאלה שמוכנים להשקיע בפרויקטים בסיסיים. משקיעים יכולים להיות גם רוסים וזרים.

קריטריון נוסף לסיווג גופים המעורבים בקשרים משפטיים עם עסקים בנושאי מימון הוא מידת המעורבות של המדינה. ישנן רשויות ממשלתיות – לרוב קרנות המסייעות לעסקים בגיוס כספים או במתן אותם. יש חברות פרטיות לחלוטין.

מימון המונים

קיימת קטגוריה מיוחדת של יחסי משפט בתחום ההשקעות - מימון המונים. מונח זה מתאים למנגנון של משיכת כספים עסקיים ממספר רב של אנשים - קבוצות חברתיות בודדות או ייצוג החברה כולה. ככלל, משקיעים המעניקים כספים ליזמים במסגרת מימון המונים אינם מטילים עליהם כל התחייבות באשר לתמורה לחלק בעסק או השתתפות בניהול החברה. תכונה זו קובעת מראש את הפופולריות הרבה של היחסים המשפטיים הרלוונטיים. יזמים רבים, שחושבים היכן למצוא משקיעים, פונים קודם כל למימון המונים.

מה עשוי לעניין משקיע?

כעת נבחן מספר ניואנסים מעשיים המאפיינים את מערכת היחסים בין יזמים ושותפים מבחינת מימון עסקי. לכן, לפני שחושבים היכן למצוא משקיע לפרויקט, כדאי לשים לב להיבט כמו האטרקטיביות של פרויקט עסקי - אותם אינדיקטורים ששותף פוטנציאלי ישים לב אליהם בעת קבלת החלטה על השקעת כסף בחברה.. אילו?

קודם כל, מדובר בנוכחות של שוק מספיק גדול למכירת סחורות ושירותים שהחברה מייצרת. המדד השני הוא הדינמיקה של התפתחות התעשייה. המשקיע מעוניין שהמוצר שמייצרת החברה יהיה מבוקש בשוק לאורך זמן. אם דינמיקת הפיתוח של הענף בו פועל המיזם גבוהה מספיק, אזי על השותף לוודא שהיזם יכול להבטיח שחרור בזמן של סחורות שאינן נחותות מהמוצרים של מפעלים מתחרים.

למעשה, רמת התחרות היא גם אינדיקטור חשוב עבור משקיע. יחד עם זאת, עבור חלק מהשותפים, גבוה עשוי להיות עדיף יותר, בעוד עבור אחרים נמוך. במקרה הראשון, המשקיע והיזם יכולים לנצל את קיומו של ביקוש יציב מספיק למוצר המיוצר ולעמוד מול מתחרים בשל האיכות הגבוהה יותר או המחיר הנמוך יותר של המוצרים המסופקים לשוק. תחרות נמוכה היא אטרקטיבית מנקודת מבט של רווחיות המשרד. כמובן בתנאי שיש ביקוש לסחורה המיוצרת על ידי החברה.

קריטריון חשוב נוסף עבור משקיע לקבל החלטה חיובית לגבי מימון פרויקטים הוא תוקף התוכנית העסקית. השוק עשוי להיות בתנאים הנוחים ביותר, ייתכן שתהיה רמה אופטימלית של ביקוש ותחרות, אך אם היזם לא מספק תוכנית לפיה המשרד ייהנה מיתרונות אלו, המשקיע עשוי לשאולסיכויים למימון החברה.

הגורם הבא בקבלת החלטה חיובית על פרויקט על ידי שותף הוא הכשירות של הצוות איתו עובד בעל העסק. או האישי שלו. המצב בשוק אולי אופטימלי, התוכנית העסקית עובדה לפרטי פרטים, אבל היישום לא יהיה ברמה הגבוהה ביותר מהסיבה שהוא יבוצע על ידי אנשים לא מוכנים.

אלה הם הגורמים העיקריים שיזם צריך לשקול לפני שהוא חושב היכן למצוא משקיע לפרויקט. אם הוא פתר את הבעיה הזו בהצלחה, אתה יכול להמשיך ולשקול מנגנונים ספציפיים למציאת בן זוג. היכן למצוא משקיע לסטארט-אפ של מפעל בינוני או גדול ברוסיה?

איך למצוא משקיע לסטארט-אפ?

בוא נתחיל עם הפרטים של מציאת שותפים למייסד סטארט-אפ. הערך העיקרי של סוג העסק המקביל הוא רעיון מבטיח. ככלל, הוא מאופיין במקוריות, חוסר דמיון עם רוב המושגים האחרים. קריטריון משמעותי נוסף להערכת הסיכויים של סטארטאפ הוא היעדר עסקים הפועלים בפלח הרלוונטי ברחבי הארץ או אזור מסוים.

קורה שיזם שפותר את הבעיה היכן למצוא משקיע במוסקבה מחליט לעבור לאחד מהשווקים בישויות המרכיבות את הפדרציה הרוסית, שכן מתחרים כבר יכולים לפעול בבירת רוסיה. בעוד באזורים, עסקים דומים לא יהיו מפותחים מדי או ייעדרו לחלוטין כישויות עסקיות.

למעלהבדקנו את המנגנונים העיקריים למשיכת השקעות. אם השאלה היא היכן למצוא משקיע לסטארט-אפ, אז התוכניות האופטימליות במקרה זה יהיו: משיכת השקעות הון סיכון, מימון המונים. היתרון של שני המנגנונים הוא היעדר סיכונים גדולים עבור היזם. נכון, במקרה של פרויקטים מיזמים, בעל העסק צריך ברוב המקרים לתת חלק בבעלות על החברה - סוג המימון המדובר שייך לקטגוריית השקעות הפורטפוליו. עם זאת, השותף במקרה זה, ככלל, לוקח על עצמו את עיקר העלויות הדרושות לביצוע הפרויקט. גם היתרונות של מימון המונים ברורים - זוהי הזדמנות לגייס כמות גדולה של כספים בהיעדר התחייבויות למשקיעים ברוב המקרים.

היכן אוכל למצוא משקיע שמוכן להשקיע בסטארט-אפ במסגרת תוכנית כזו או אחרת?

אם אנחנו מדברים על פרויקטים של סיכון, אז יש מספר רב של קרנות מיוחדות שמעורבות באופן פעיל ביחסים המשפטיים הרלוונטיים. הם קיימים הן בפדרציה הרוסית והן מחוצה לה, ומיוצגים על ידי מבנים ממלכתיים ופרטיים כאחד. לפעמים מספיק רק למצוא פרויקט מיזמים מתאים או קרן סיכון, ואז להכיר את ההצעות של החברות הרלוונטיות לגבי סיכויי השותפות עם ארגונים פרטיים.

איך למצוא משקיעים ואיפה לחפש אותם בכל מה שקשור למימון המונים? פורמט זה של יחסים משפטיים מקוון כמעט לחלוטין. ישנן מספר פלטפורמות מימון המונים הגדולות ביותר - הן הרוסי והן הזרות. השתמש בהםדי פשוט, אבל חשוב לכתוב תיאור מוכשר של פרויקט עסקי, כדי לספר למשקיעים פוטנציאליים על היתרונות שלו.

איך למצוא משקיע לעסק קטן?

עכשיו שקול היכן למצוא משקיע לעסק קטן. מתכונת זו של הפעילות הארגונית מניחה שהחברה אינה סטארט-אפ, אלא עסק שכבר מתפקד עם מחזור מכירות מקובל פחות או יותר. השקעות במקרה זה מתבקשות על מנת להרחיב או לחדש את הייצור, לנהל קמפיין שיווקי רחב היקף על מנת להגביר את המודעות למותג באזור, בארץ או בחו ל. בדרך כלל, עסקים קטנים ממומנים על ידי משקיעים המתמחים בבניית שותפויות בסיסיות עם חברות פרטיות.

השקעות סיכון מאפשרות תרחיש שבו השותף, באופן עקרוני, לא יוכל להחזיר השקעות משלו, שכן העסק לא יהיה רווחי. בתורה, השותפות הבסיסית מניחה שהמשקיע יוכל להבטיח לפחות אפס רווחיות של השקעותיו, ובטווח הארוך - להגדיל את ההון באופן משמעותי עקב צמיחת המיזם.

איפה למצוא משקיע לעסק קטן? משימות כאלה, ככלל, נפתרות במהלך פגישות אישיות בין יזמים ושותפים פוטנציאליים המוכנים להשקיע בפיתוח החברה. ניתן לקיים אותם במסגרת אירועים מיוחדים - כנסים עסקיים, שולחנות עגולים, מצגות. זה לא נכלל בתקשורת בין היזם למשקיע ובתוכומסגרת לא רשמית, כמו במסיבת חברה אליה הוזמנו. השקעה יסודית היא פעילות נפוצה בקרב קרנות פיננסיות. מידע עליהם ניתן למצוא גם במנועי חיפוש.

איך למצוא משקיע למפעל בינוני או גדול?

היכן אוכל למצוא משקיע לעסק בינוני או גדול? ראוי לציין כי חברה מבוססת בקנה מידה גדול, לפחות מסווגת כעסק בינוני, ככלל, היא כשלעצמה אובייקט השקעה רצוי עבור איש כספים מנוסה, שכן מדובר בעסק רווחי תפעולי. לכן, ייתכן שלא יהיה צורך לחפש שותף שמוכן להשקיע בחברה אם היא עומדת בקריטריונים למיזם גדול.

עם זאת, שאלה נוספת עשויה בהחלט להיות רלוונטית - היכן ניתן למצוא משקיע פרטי שיהיה שותף אמין, מוכן לבנות דיאלוג בונה על פיתוח עסקי. מותר, ככלל, בדרכים לא ציבוריות - באמצעות תקשורת עם אנשי כספים גדולים בערוצים פרטיים. אבל במקרים מסוימים ריאלי למצוא משקיע באירועים גדולים, במיוחד כשמדובר למשל בתערוכות בינלאומיות. הסיכויים לבניית קשרים עם שותפים תלויים במידה רבה באזור העסקי.

לכן, הפתרון לשאלה "היכן למצוא משקיע לבנייה" עשוי להיות שונה באופן משמעותי ממשימה כמו מציאת שותף בתחום טכנולוגיית המידע. עסקי בנייה ו-IT- תחומים עם רווחיות ודינמיקה שונה של פיתוח. כל אחד מהם דורש כישורי משקיעים מיוחדים בהערכת סיכויי ההשקעה בחברה מסוימת. אבל, כמובן, ישנם אנשי כספים שמכירים באותה מידה גם בבנייה וגם בטכנולוגיית מידע. לפיכך, אסטרטגיית חיפוש ההשקעות תלויה במידה רבה בגודל הפירמה, כמו גם במגזר המשק בו החברה נמצאת. עבור סטארט-אפים, גישה אחת תהיה מוצדקת יותר, ועבור עסקים קטנים, חברות בינוניות וגדולות, אסטרטגיות אחרות.

יהיה שימושי גם לשקול מספר המלצות ליזמים שמחליטים למצוא משקיע, כמו גם ליצור איתו קשרי אמון. נלמד את האסטרטגיות שניתן לתאר כאוניברסליות, המתאימות מספיק לעסק בכל סדר גודל - עסק מתחיל, קטן, בינוני או גדול.

איך למצוא משקיע וליצור איתו מערכת יחסים: המלצות

למעשה, כדאי לחפש משקיע באותן סביבות חברתיות שבהן מתקשרים אנשים העוסקים בפעילויות הקרובות לפרופיל החברה. כאשר מציאת משקיע פרטי לבנייה אינה בעיה, זה יכול להיות די קשה ליצור אינטראקציה עם אדם שעשוי להתעניין במכירות. השקעה אפקטיבית היא במידה רבה תוצאה של יכולת גבוהה, המושגת לרוב במסגרת ההתמחות הצרה של איש כספים.

מומחי השקעות מייעצים לבעלי עסקים לעשות תחילהפנו כדי לספר לשותפים פוטנציאליים באילו מקורות מימון אחרים אמורים לשמש, ומהי הזמינות שלהם בפועל. גישה זו תאפשר למשקיע להבין את תפקידו שלו ביחסים עם העסק ולהעריך את נכונותו לעמוד בו. לכן, אם החברה משתמשת גם בכספי אשראי, אז בעליה יכול להבהיר לשותף שהוא יכול לסמוך על נתח קטן יותר בעסק מאשר אם המשקיע מימן את הפרויקט לבדו.

ניואנס חשוב נוסף הוא הדיון בתנאים לשינוי ההסכמות שהושגו בתחילה. ככל שהפרויקט יתקדם, עשוי להתברר שהפרויקט יראה פחות או יותר רווחיות (או החזר על ההשקעה) מהצפוי על ידי בעל העסק או המשקיע, וכתוצאה מכך אולי עדיף להם לשנות את אופן השתתפותם. בפעילות החברה.

יזם צריך לדון עם שותף בהליך הדיווח על עסקאות עסקיות מסוימות, בהרכבו. חלק מהמשקיעים דורשים רק את הסוג המתאים של תיעוד חשבונאי, בעוד שאחרים מעדיפים לקבל גם דוחות ניהול. כדאי להבהיר את הניואנסים הללו בשלבים המוקדמים ביותר של השותפות.

לכן חשוב לא רק היכן למצוא משקיע עסקי, אלא גם כיצד ליצור עמו שותפות ארוכת טווח. רמה גבוהה של מיומנות ביזמות מוערכת תמיד. לכן גם המשקיע יהיה מעוניין בבניית שותפות אפקטיבית. אתה צריך להיות מסוגל להקשיב לו ולקחת בחשבון את מה שהוא מבטא.תחומי עניין.

CV

אז סקרנו את השאלה היכן למצוא משקיע פרטי אמיתי. הפתרון המוצלח שלה תלוי בהיקף החברה, קנה המידה שלה, רמת הכשירות של היזם והמומחים שהוא מושך. תפקיד חשוב ממלאים תנאים אחרים למימון החברה וכן נכונות בעליה, במידת הצורך, לשנות את ההסכמות שהושגו עם המשקיע על מנת לבנות שותפויות ארוכות טווח.