בנק של המדינה. בנקים עם השתתפות מדינה

2024 מְחַבֵּר: Howard Calhoun | [email protected]. שונה לאחרונה: 2023-12-17 10:27

לבנקים הממלכתיים של רוסיה יש היסטוריה מעניינת ומאפיינים ספציפיים של עבודה בתנאים של ארצנו. בואו נראה איך עובד קטע היחסים בין הרשויות למגזר הבנקאי.

הבנק המרכזי והבנק הלאומי: קורלציה של מושגים

בסביבה הפלשתית, לפעמים מזוהים המונחים "הבנק המרכזי" ו"הבנק הלאומי". מצד אחד, אין כאן טעות מיוחדת: הבנק המרכזי הוא בנק בבעלות המדינה, בבעלות מלאה של הרשויות. מנגד, ישנה פרשנות מקובלת נוספת למילה "בנק ממלכתי" - מדובר במוסד אשראי מסחרי, שחלק השליטה בו (יותר מ-50% מהמניות) שייך למדינה (המיוצגת בדרך כלל על ידי הממשלה). הפירוש השני נפוץ בעיתונות ובעיתונות הרוסית. בנקים גדולים מודרניים עם השתתפות מדינה הם VTB24, Sberbank (SB RF), Gazprombank, Rosselkhozbank. בתורו, לא-מדינתי ("מסחרי") יהיה מוסד האשראי, שחלק השליטה בו נמצא בבעלות אנשים פרטיים (אחד או יותר).

למה "הבנק המרכזי" נקרא בנק המדינה? בעיקר בגלל שכמו מוסד חזק, הוא נבדל מאשראי מסחרימוסדות, מנהל את נושא הכסף, מסדיר את המערכת הפיננסית הלאומית, באופן כללי, פתרון בעיות, בעיקר לא קשורות לעשיית רווח, אלא, קרוב לתפקידי המדינה.

בנק מדינה ולא מדינה: ההבדלים העיקריים

גודל חלקה של המדינה בבעלות על הבנקים הוא רק מאפיין מבדיל פורמלי. בנקים בבעלות המדינה ומוסדות הלוואות מסחריים שונים זה מזה בגלל אינדיקטורים רבים אחרים, אשר, ככלל, נקבעים על ידי עיסוקם. ניתן להבחין בין הדברים הבאים. הבנק הממלכתי מציע לרוב הלוואות בריבית נמוכה מזו של מוסדות פיננסיים פרטיים. הסיבה לכך היא תנאי עבודה מועדפים המובטחים על ידי הממשלה.

אף אחד לא נותן הרשאות כאלה למוסד מסחרי, והוא נאלץ לפצות על הפסדים באמצעות העלאת שיעורי ההלוואות. לבנקים בבעלות המדינה יש ריביות נמוכות יותר על פיקדונות מאשר מבנים פרטיים, וגם זה די מובן: הראשונים נהנים מהאמון המסורתי של האוכלוסייה, בעוד שהאחרונים נאלצים למשוך הון חוזר. בנקים בבעלות המדינה נוטים להיות גמישים יותר במדיניות הריבית על המשכנתא שלהם בגלל הסיכון המופחת (שהוא תוצאה של התנאים המועדפים המצוינים של הממשלה).

היסטוריה: הבנקים של המדינה של האימפריה הרוסית

הופעתם של בנקים בבעלות המדינה אינה קשורה לעידן הסוציאליזם, שבו המדינה שלטה בכל, כולל מוסדות האשראי. מערכת הבנקאות עם התפקיד המוביל של המדינה ברוסיה ישהיסטוריה ישנה. מה שנקרא מוסדות בבעלות המדינה (שהופיעו במאה ה-18) הפכו לאב-טיפוס של בנקים מודרניים בבעלות המדינה. בין הידועים שבהם ניתן למנות את בנק ההלוואות (הוקם ב-1733), בנק ההלוואות לאצולה ובנק למסחר ולסוחרים (שניהם הופיעו ב-1754). עובדה מעניינת היא שכל שלושת המוסדות התמודדו עם "חובות אבודים" ופשטו רגל מכיוון שלא יכלו להחזיר את ההלוואות שהונפקו.

בסוף המאה ה-18 הופיעו בנקים בבעלות המדינה שקיבלו פיקדונות (קופות בטוחות), והופיע הנוהג של צבירת הון באמצעות פיקדונות. בשנת 1786 הוקם "בנק קרקעות המדינה", שבו מתחילים לפעול אבות הטיפוס של תוכניות המשכנתאות של ימינו. העברות הכספים הראשונות באימפריה הרוסית הופיעו בתחילת המאה ה-19. הם החלו לנהל את "הבנק המסחרי הממלכתי". באמצע המאה הופרטו באופן פעיל מוסדות האשראי, חלק הכוח בהם הלך וירד. עד תחילת המאה ה-20 נותרו ברוסיה פחות מעשרה בנקים בבעלות המדינה, כ-50 ארגונים פיננסיים פרטיים, כמה מאות אגודות סיוע פיננסי הדדי ואלפי שותפויות קטנות פעלו. לאחר המהפכה של 1917, מערכת מוסדות האשראי עברה ארגון מחדש מאסיבי.

היסטוריה: מערכת הבנקאות הממלכתית בברית המועצות

הבולשביקים הכריזו על המונופול הבלעדי של הכוח בבנקאות. מוסדות הלוואות מסחריים הולאמו. הארגון הפיננסי המוביל של המדינה היה הבנק העממי של ה-RSFSR, האחראי לנרקומפין, עבודתם של מבנים זרים נאסרה. בְּבשנים הראשונות לשלטון הסובייטי ניתנה למוסדות האשראי עצמאות מסוימת, אך בסוף שנות ה-20 הפכה עבודתם למעשה תת-מין של תכנון לאומי. "הבנק הממלכתי של ברית המועצות" הופיע, במסגרת הקו המפלגתי, הופעלה שליטה על הנפקת הלוואות וקבלת פיקדונות.

באמצע המאה ה-20, מעט מאוד מוסדות אשראי עבדו בברית המועצות. העיקריים שבהם היו הבנק הממלכתי, Stroybank, Vneshtorgbank, כמו גם בנקי חיסכון. במהלך שנות הפרסטרויקה הופיעו כמה ארגונים פיננסיים מגזריים - פרומסטרויבנק, ז'ילסוצבנק, אגרופרומבנק ובנק חיסכון. הוקם מוסד אשראי לשירות התנחלויות סחר חוץ - Vnesheconombank. בתחילת שנות ה-90, הופיעו חוקים שיצרו מערכת בנקאית קרובה למציאות המודרנית.

היסטוריה: בנקים בבעלות המדינה ברוסיה המודרנית

החוק "על בנקים ופעילות בנקאית של הפדרציה הרוסית", שאומץ לאחר התמוטטות ברית המועצות, קבע שיש "בנק מרכזי", יש "סברבנק", כמו גם מוסדות מסחריים עצמאיים. האחרונים יכלו לעבוד על בסיס רישיון מהבנק המרכזי, היו בעלי הזכות לקבוע בעצמם ריביות ולבצע עסקאות מטבע. מספרם של מוסדות כאלה גדל בצעדי ענק, כמה מאות מהם הופיעו מדי שנה. היציבות הפיננסית של "הבנקים המהירים" הללו הותירה הרבה לרצונך, רבים פשטו רגל. עם זאת, היציבים ביותר היו הבנקים בבעלות המדינה של הפדרציה הרוסית.

היסטוריה: הבנק המרכזי של המדינה

Sberbank -הבנק בבעלות המדינה, הנחשב למוביל ברוסיה, ממצב את עצמו כמוסד עם היסטוריה של יותר ממאה וחצי: ב-1841, על פי צו של הקיסר ניקולאי הראשון, הופיעו ברוסיה בנקים לחיסכון. עבודתם החלה "להתפרסם" בקרב נתיניה של המדינה, הוסבר להם מה היתרונות של הפיקדונות. בתקופה שלפני המהפכה הונפקו במוסדות אלו כמה מיליוני ספרי חסכון, ובארץ היו כמה אלפי קופות חיסכון. למרות התמורות המורכבות בשנים הראשונות של בניית הסוציאליזם, הקופה סייעו רבות לכלכלת המדינה. במיוחד במהלך המלחמה הפטריוטית הגדולה, כאשר אזרחים יכלו לעזור לחזית עם רובל, ולאחריה יכלו לשקם את הכלכלה ההרוסה.

בנקי חיסכון היו קיימים לפני הרפורמות במערכת הבנקאית של סוף שנות ה-80 - אז הופיע מוסד אשראי בשם הרגיל - בנק חיסכון, בבעלות המדינה, למרות מגמות השוק של הפרסטרויקה. הכספומטים הראשונים הופיעו. בעיקר הודות לתשתית שפותחה עוד בימי ברית המועצות, Sberbank of Russia הפך למוסד האשראי המוביל במדינה.

היתרונות של בנקים בבעלות המדינה לכלכלה

הזמנים הסוציאליסטים הסתיימו, עכשיו המדינה שלנו בונה כלכלה קפיטליסטית. נראה כי אין זה משנה אילו בנקים נמצאים בבעלות המדינה, מי מחזיק במניות מסוימות בבעלות. עם זאת, ישנה נקודת מבט בקרב כלכלנים שזה לא כך. העובדה היא שהאינטרסים של בנקים פרטיים, ככלל, אינם תמיד תואמים לאומיים: האחרונים מרמזים על כך שתהליכים כספיים אינם מכבידים יותר מדיהכלכלה, והאוכלוסייה קיבלה שירותים הולמים להלוואות ופיקדונות. בנקים מסחריים, בתורם, דואגים לרווחים, והתפקיד החברתי בהבנתם נמוג ברקע. הם מעוניינים לנפח את האינפלציה, מה שממריץ את הביקוש לכסף, העלאת הריבית והגברת הזרמת הון ספקולטיבי לבנקים. כלכלת המדינה ויציבותה החברתית עשויים להיות מלווים בתופעות משבר. זה לא אינטרס של הממשלה ולא נחוץ לרוב האזרחים. לכן, כדי לשמור על יציבות במדינה, יש צורך בבנקים רוסיים בבעלות המדינה. נוכחותם של אלה אינה סותרת כלל את העקרונות של כלכלת שוק: בנקים בבעלות המדינה ממלאים תפקיד משמעותי גם במדינות מערביות מפותחות.

התפקיד השלילי של בנקים ממלכתיים לכלכלה

יש נקודת מבט לפיה פעילות בנקים ממלכתיים גורמת נזק מסוים לכלכלה הלאומית. לפני מספר שנים, מומחים ניתחו את מערכות הבנקאות של כמה עשרות מדינות על הקשר בין עבודתם של הבנקים הממלכתיים לבין הגירעון התקציבי (כלומר, רמת החוב הציבורי). התברר שההתחייבויות של הרשויות בהלוואות חיצוניות נמוכות יותר באותן מדינות שבהן מוסדות האשראי הם פרטיים בעיקרם.

כאשר חברות ממשלתיות ממלאות את התפקיד המוביל, החוב הממשלתי עומד בממוצע על 45% מהתמ"ג. במדינות הנשלטות על ידי מוסדות פיננסיים מסחריים, ההתחייבויות לגיוס חיצוני נמוכות ב-7%. הגירעונות התקציביים, לעומת זאת, מעט גבוהים יותר במדינות הנשלטות על ידי אשראי פרטי.מוסדות, אבל לא הרבה - כ-0.4% מהתמ"ג.

בנקים בבעלות ממשלתית בחו"ל: ניסיון גרמני

גרמניה היא מדינה שבה בנקים בבעלות המדינה נבדלים מאוד מהפרטים בעיסוקם, למרות העובדה שמוסדות מהסוג השני הם ברובם. המשימה העיקרית שהוטלה על בנקים בבעלות ממשלתית גרמנית היא הלוואות לפרויקטים בעלי משמעות לכל המשק. בבנקים בבעלות המדינה בגרמניה, אתה יכול לקבל הלוואה די אטרקטיבית לעסקים: התעריפים הם כ-1.5-2% לשנה. מעניין שגם משקיעים זרים יכולים לסמוך על התנאים הללו, יש צורך רק להראות למוסד האשראי שהפרויקט מסוגל ליצור מספר לא מבוטל של מקומות עבודה ויועיל לכלכלה הגרמנית.

ישנם בנקים בבעלות ממשלתית גרמנית, לא משנה כמה פנטסטי זה נשמע, הלוואות ללא ריבית ואפילו כאלה שלא ניתן להחזיר בתנאים מסוימים. כל העובדות הללו מצביעות על כך שהקו המפריד בין ארגון מהסוג "בנק מדינה" לבין מוסד אשראי בבעלות פרטית בגרמניה הקפיטליסטית המפותחת בולט הרבה יותר מאשר ברוסיה.